Ya estamos de vuelta de las vacaciones con las pilas cargadas. Este primer post va a tratar de resumir las ideas de trading que trataré de ir desarrollando durante los próximos meses. Una de las ideas esta relacionada con lo que fue la primera empresa en la que trabaje, hace ya mas de 10 años. Que es DHL. Trabaje dentro del departamento de Marketing, con temas de Business Intelligence.
Entrega de paquetería y en general sector de transporte: Parece claro que los próximos años vendrán muy marcados por el comercio electronico y por una importante transvase de nuestras compras al mundo virtual. El exito de temas de ofertas, cupones y outlets, lo confirma. Y solo estamos empezando. Amazon ya es una realidad. Y todo esto pasa por entregar los pedidos en la casa de cada persona. Algo que debería beneficiar a las empresas de paquetería que cada vez tendrán mas volumen de pedidos. Si a esto le sumamos con una globalización cada vez mayor, pues implica una mayor necesidad de transportes. Este tipo de empresas debería verse beneficiada.
Materias Primas: Este es un tema que vengo ya hablando hace bastante tiempo, cuando comence recomendando el ORO. Mi apuesta por entorno de reflación me hace también apostar por otras materias primas, como el Maiz, Trigo, Arroz, etc.. Sobre todo materias blandas. Otra apuesta interesante puede ser el agua.
Tecnología: Sigo pensando que el Nasdaq será el mercado a seguir en los proximos años, sobre todo el sector ligado a Internet y a temas de Medicina. Es momento de invertir en empresas de crecimiento, porque las tenemos a un precio interesante en muchos casos. La Caja que acumulan algunas empresas tecnológicas impresiona. Preferentemente inversión en pequeñas y medianas empresas, porque todos sabemos lo complicado que es mantenerse lider en tecnologia, y eso puede pasar factura a alguna grande.
Mercados Laterales: Apostar por estrategias de lateralidad. Pudisteis seguir mi estrategia de GRID Trading en Telefonica como funciono perfectamente. Hay que tener en cuenta que el mercado será dificil.
Es momento en Bolsa de Arriesgar mas de lo normal. Porque ahora el riesgo se paga a un mayor precio. Un nuevo curso que comenzará con el lanzamiento de Bolsa.com donde podréis encontrar un sitio donde crecer como traders. Los lectores de este blog, como sufridores de mis artículos, tendrán acceso previo a la previa. Solo tenéis que dejarme un mensaje en este post.
La sesión permitirá seguir la operativa de profesionales en Wall Street y sobre todo servirá como sesión de consultorio bursatil enfocado a la evolución de los principales índices norteamericanos como el S&P 500, Dow Jones o Nasdaq 100.
Los usuarios podrán conectarse a las pantallas de trading de Bolsa10 a partir de las 19:35 hrs del próximo lunes. Una vez dentro (rellenar nombre y mail y click “Join”) sólo es necesario que habilitar la voz para escuchar (”Voice Options””Add Voice”) al analista.
Hoy en colaboración con los traders de Bolsa Ibex lanzamos una iniciativa realmente innovadora en España. La primera sesión en vivo con un traders profesionales. Una experiencia que puede ayudar a una persona a entender mejor como un trader profesional realizar su operativa en mercado, de la mano de dos personas como Miguel Monet y Javier Rojas con mas de 5 años de experiencia operando.
La primera sesión será hoy Jueves 12 de Noviembre de 15:00 a 17:30 (Apertura del mercado Americano) y de 19:30 a 22:00 para vivir el cierre en directo. Disculpar pero finalmente y por problemas no habrá sesión de la tarde.
Es una iniciativa que realizaremos una vez a la semana. Para poder apuntarse es necesario darse de alta en foros.financialred.com y publicar un mensaje en el grupo de facebook de La Bolsa
Hace ya casi 12 años que opero en Bolsa. La mayor parte del trading que realizo es discreccional, es decir tomando las decisiones de comprar o vender siguiendo criterios personales. Es cierto que esos criterios los he ido evolucionando durante estos 12 años, y en este punto la confianza en mi operativa, y mis resultados han ido mejorando desde el inicio. Como habréis podido seguir durante el reto que me marque de conseguir un 20% en mi operativa, y analizándolo, es un tipo de operativa, miedosa, con una alta gestión del riesgo y que me permite conseguir una rentabilidad en muchos casos pobre a costa de cerrar en muchos casos operativa de manera precipitada.
Una gran parte de nuestra limitaciones como traders somos precisamente nosotros mismos. Y en la operativa discreccional es cuando mas se pone de manifiesto este problema. Por ese motivo he decidido abandonar este estilo de trading. Es algo que llevo considerando mucho tiempo, e incluso que he intentado en varias ocasiones, pero que finalmente no he hecho. Abandonarlo para ir a un trading automático, basado en reglas objetivas que me digan cuando entrar, cuando salir, y que cantidad de dinero poner en riesgo (algo que muchos olvidan a la hora de pensar en un sistema de trading) algo que eliminará cualquier sentimiento a la hora de tomar decisiones.
No se si lo conseguiré, porque ahora los sentimientos me llevará a confiar o no confiar en el sistema. Esa será la lucha, sobre todo en momento en los que el sistema pase por malos momentos. Y también me llevará a perder el tiempo, no en el intradía, sino en mejorar mi sistema. Voy a intentarlo durante un año, en el que trataré de ir recopilando diferentes sistemas que aplicaré en mi cartera de estrategias.
Lo cierto es que todos estos años me he encontrado con mucha gente que opera en mercados y cuando he visto a gente que ha conseguido vivir de operar en bolsa, una gran parte de ellos lo hacían con sistemas. No necesariamente estoy hablando de que automáticamente lanzar las ordenes al mercado, e incluso tampoco de tener que programa ese sistema. Pero si de tener que tener una plan totalmente objetivo de cuando comprar, cuando vender y cuanto apostar sin que quede duda de cuando debo de hacerlo.
Probablemente sea un interesante aprendizaje durante todo este tiempo, en el que podré pegarme con las limitaciones de esta forma de operar. Pero quiero intentarlo, porque esas pese a esas limitaciones, ganamos el eliminar la parte de los sentimientos (si conseguimos seguir siempre el sistema), y eso a priorí considero que es una gran ventaja.
Por tanto a partir de ahora empezaré a hablar de las diferentes estrategias que voy realizando. No hablaré de los detalles para no aburrir, pero a partir de ahora iré chequeando cuales son los sistema que mejor funcionen. Empieza una nueva etapa de operativa.
Si una cosa he aprendido de todos estos años trading, es que lo mas importante es conseguir ir evolucionando en tu forma de operar. Durante todos estos años he pasado por muchos momentos donde estaba convencido de mi estrategia de especulación para posteriormente cambiarla. Creo que ese proceso de aprendizaje que no acaba nunca, pasas por diferentes momentos. Tengo que dedicar un articulo a como ha ido evolucionando mi forma de operar durante esta ultima decada.
Pero bueno llegado a este punto, si puedo decir algo que he aprendido y es a que es necesario analizar continuamente la forma en la que operas. Porque eso te permitirá por lo menos ir teniendo datos objetivos de que esta funcionando y que no e ir mejorando tu operativa. Un analisis que debe de ser meditado y no llevarnos a dudar continuamente de nuestros metodos sin razones fuertes para hacerlo. Solo nos debe dar mas información para poder utilizarla posteriormente. Porque como decía Curtis Faith, el principal enemigo del pequeño inversor en la falta de fe en su metodo. Porque el mercado nos hace perder la fe en nuestros metodo muy a menudo. Incluso en personas muy analiticas y con un gran historial de exito en el trading, como podría ser el caso de mi amigo Javier.
Un punto intermedio que es dificil de mantener, el creer en nuestro propio sistema y ser capaz de ir analizandolo para entender mejor que estan funcionando mejor y peor. Un punto que parece una contradicción pero que creo que es donde esta la clave. En aplicar tus sistemas con toda la fe, pero nunca dejar de ir mejorandolos día a día.
Un dato que podemos analizar de nuestra operativa, es que tipo de entradas seleccionados para nuestras operaciones habitualmente. Un tema interesante que nos puede dar muchas pistas, de nuestra tendencia a la hora de operar, de que tipo de operaciones es con las que nos sentimos mas comodos, que muchas veces no esta relacionado con nuestras ganancias.
Las entradas seleccionadas para nuestras operaciones podríamos dividirlas en
Operaciones de vuelta de mercado: Estamos esperando entrar en un punto del mercado donde la tendencia actual se de la vuelta. Vaya en sentido contrario al que lo hacía. Esperamos momentos donde se generan figuras de suelo, en soportes que pueden generar oportunidades de rebotar al mercado o incluso de comenzar una nueva tendencia. Son las entradas en mi experiencia mas complicadas y generalmente las que yo incoscientemente suelo buscar. Un tipo de entradas a las que nos mueve una cierta memoria cercana. Si un valor ha bajado mucho desde un valor, siempre nos da una sensación de oportunidad, de rebajas, que nos hacen ir buscando la minima oportunidad o excusa para poder comprar.
Operaciones de rotura de rangos o subida/bajada libre: En cierto momentos el mercado no es todo lo eficiente que debería ser y ciertos cambios los asimilar de forma abrupta. Esta incoherencia que se hace transparente al mercado repentinamente, por ejemplo con el tema de las inmobiliarias, donde de repente se descubren sus problemas, comienzan con fuertes roturas de rangos, que suelen tener continuacion. En muchos casos estos movimientos iniciales fuertes y explosivos tratamos de detectarlos para poder subirnos al movimiento. Un tipo de operaciones muy rentables (o muy ruinosas) por su explosividad. Las OPAs por ejemplo producen este tipo de movimientos. Operaciones que requieren una fuerte atención en su operativa.
Operaciones en tendencia: Esta es probablemente la estrategia mas rentable, pero la mas dificil de aplicar. Se trata de subirse a una tendencia cuando esta ya esta confirmada. Es decir cuando ya llevamos una importante subida a nuestras espaldas, que nos da algo de vertigo. Pero operaciones que tiene la dificultad tambien de saberlas dejar correr lo suficiente. Porque tenemos tendencia a tomar ganancias al poco, mientras que dejamos correr las perdidas esperando en la recuperación. Algo dificil sobre todo para tener claro cuando al tendencia ha dejado de estar vigente.
Operaciones en Rangos: Son operaciones que tratan de aprovechar movimientos concretos aprovechando soportes y resistencias. Con una perspectiva de mas corto plazo. Son operaciones donde es importante tener clara la relación entre la perdida maxima y la gaancia que se busca. Entramos en un juego estadístico donde no nos importa la operación concreta, sino el agregado de todas. Buscamos movimientos probables y acotados.
Operacionde Arbitraje: Son operaciones donde buscas aquellas oportunidades de arbitraje que a veces de la bolsa. Temas como OPAs que cotizan por debajo de su precio o hipotesis sobre cirscunstacias que ves probables y donde la logica nos sugiere una situación de arbitraje. Algo que tenemos que mirar con lupa, porque el mercado deja muy poquitas oportunidades de arbitraje. Pero haberlas, haylas..
¿Se te ocurre algún tipo mas de operativa? ¿Cual es la operativa que mas realizas y cual la mas rentable?
Bienvenidos a Especulacion.org, el blog de Jesús Pérez, socio fundador de Financial Red y Analista Tecnico por la IFTA (International Federation of Technical Analysis). Puedes seguirme en Twitter @especulacion, en tiempo real.
